В конце прошлого года Казначейство представило проект долгосрочного плана сбережений. Фактически министерство объявило о новом составе пенсионной системы. Главный вывод заключается в том, что россияне смогут получать пенсионные накопления от государства и переводить их в негосударственную пенсионную систему российских пенсионных пособий. Однако при существующей операционной политике, похоже, НПФ не смогут предложить своим клиентам привлекательную доходность, которая, по крайней мере, покроет инфляцию, и потенциал нового инструмента накопления будет ограничен.
Идеологическая путаница
План программы долгосрочных накоплений, разработанный Министерством финансов и Банком России, предусматривает, что россияне могут перевести свои законтрактованные пенсионные накопления в негосударственные пенсионные фонды и продолжать копить на старость за счет добровольных взносов и материнского капитала. По словам авторов, схема позволит подписчикам получать дополнительный доход в старости или единовременную выплату, когда жизнь становится трудной, например, когда они страдают от серьезного заболевания или инвалидности.
Существующие пенсионные накопления, которые в настоящее время заморожены, могут быть переведены в негосударственный пенсионный фонд (НПФ), просто написав заявление.
Как пояснили в Министерстве финансов, участие в этой системе является добровольным. Для поощрения индивидуальных пожертвований государство предоставляет налоговый кредит в размере до 40 миллионов рублей, а также предоставляет механизм софинансирования в пределах 36 000 рублей в год.
Кроме того, Министерство финансов будет гарантировать страховые взносы, подлежащие уплате по новой системе. “Государственная гарантия обеспечивает в полном объеме, независимо от размера этих средств, гарантии дополнительных личных взносов граждан, выплачиваемых по этой системе, включая доход от инвестиций в размере, не превышающем 280 миллионов рублей, а также гарантии государственных средств (переведенные пенсионные накопления, софинансирование, материнский капитал граждан)”, – говорится в сообщении информационного агентства Министерства финансов.
Что интересно в проекте Казначейства, так это то, что государство пытается изменить его природу, позволяя ему создавать новый источник будущего увеличения пенсий за счет существующих пенсионных накоплений. Это означает, что переход от государственной собственности к частной будет возможен. “Любой, у кого есть пенсия в Национальном пенсионном фонде или управляющей компании, сможет написать заявление о переходе на систему, отличную от национальной пенсии. Фактически, также ведутся разговоры о создании новой структуры пенсионной системы, выходящей за рамки страхового элемента. Это идеологическая революция в пенсионной системе”, – говорит Вадим Сосков, вице-президент компании по управлению фондами.
По данным Банка России, по итогам 3-го квартала 2022 года объем пенсионных накоплений НПФ достигнет 3 трлн рублей, а еще 2 трлн млрд рублей будут выделены ВЭБ. Он расположен в РФ и выполняет функции государственного предприятия по управлению пенсионными накоплениями. За последние 8 лет пенсионные резервы продолжали увеличиваться исключительно за счет инвестиционного дохода, а не новых поступлений, как до 2014 года, после чего резервная часть была заморожена. Первоначально эта мера была представлена как временная, но каждый год парламент штата продлевал мораторий. В настоящее время он действует до 2025 года.
“Если ничего не изменится, через 10-15 лет около 80% сбережений, имеющихся в настоящее время в рамках схемы, будут выплачены людям, которые выходят на пенсию, в виде пенсий и единовременных выплат“, – сказал он. “Это будет увеличиваться с каждым годом“, — говорит Аркадий Недбай, председатель совет Федерации национальных пенсионных фондов.
По данным Банка России, только в третьем квартале 2022 года число клиентов НПФ ОПС (обязательного пенсионного страхования) сократилось на 52 800 человек.
Если новая пенсионная схема будет одобрена, у НПФ появится возможность приобрести новых клиентов, то есть увеличить операционные средства. “С 2014 года, когда была заморожена часть фонда обеспечения, появились тысячи новых сотрудников, которые не подлежат вычету в НПФ и даже не предполагают, что формирование пенсионной системы возможно”, — говорит Аркадий Недбай.
Однако расширение клиентской базы или пополнение активов является сложной задачей для НПФ. “Поставщикам услуг приходится усердно убеждать физических лиц написать такое заявление, потому что речь не идет об автоматическом переводе всех пенсий из схемы OПС”, — сказал он. Евгений Якшев, директор Института пенсионной реформы НИУ ВШЭ, говорит, что “даже система совместного пенсионного обеспечения, гарантирующая 100%-ную доходность инвестиционных средств, имеет очень ограниченных участников, поэтому особого интереса граждан к этой новой инициативе ожидать не приходится“.
Финансы, опыт 20+. CFO seowork.ru keepcall.ru soft-keep.ru. Бухгалтерский и налоговый учет РФ, Венгрия, Польша, Эстония, Литва , Мальта, частично США (отдельные Штаты). Вступление/поддержка в Резиденство Сколково. Работа/поддержка со льготами Сколково (НДС, прибыль , взносы). Вступление/работа в Минцифру (взносы). Вступление в Реестр Российского ПО (НДС, Прибыль). Венчурные инвестиции, Safe договора. Бюджеты БДР/ДДС/Венчур. Бизнес ангелы. Оптимизация всего, что можно. Официальные дивиденды с оптимизацией. Криптовалюта, реальная валюта. Работа с платежными системами, массовыми агрегаторами выплат. Биллинги. Импорт/экспорт и вообще ВЭД. Офшор/Кипр/Сингапур/через покупку акций с последующей ликвидацией. Умение превратить Лицензию/Рояльти в баночку зеленого горошка.
